(资料图片)

这看似“赔本”的买卖，银行是怎么想的？（图/视觉中国）

来源 | 市界（ID：ishijie2018）

作者|陈畅 编辑|孙月

大额存单一单难求之时，又有高利率产品重出江湖。

存款利率下行的背景下，如果有一种存款产品，五年期利率能达3.9%，且只要100元起存，存款没到期之前可以提前部分支取，剩余仍按原利率计息，你会考虑入手吗？

这就是目前市面上关注较高的“特色存款”。集众多优点于一身，特色存款被很多人当作大额存单的“平替”。

这种存款产品目前颇受欢迎，然而，在专业人士看来，相对高息的特色存款，意味着银行要付出较高的成本，从而导致净息差压力加剧，从银行的角度来看，这种产品未必会长期供应。

近4%的高利率诱惑

高利率特色存款多存在于城商行、农商行、民营银行中。

所谓特色存款，是商业银行根据自身需要和客户结构特点而推出的创新性产品，利率一般低于大额存单，但高于定期存款，起存金额最低50元起，存期从3月期到5年之间有多种选择，属于存款产品而非理财产品，保本保息。

例如北京银行的“京惠存”，1000元起存的3年期利率3.10%，5年期3.15%，高于同期普通整存整取的2.50%和2.55%利率。

同样是1000元起存，上海银行的“心意存”3个月到2年的利率从1.6%到2.95%不等；天津滨海农村商业银行3年期特色存款利率为3.45%，5年期达到3.6%。

“在整存整取的基础上，每个银行会针对个人客户定制相应存期、利率的存款。虽然说叫特色存款，但大众都可以在手机银行/大厅看到。”滨海农商行的客户经理向「市界」介绍称，“特色存款一般无存款上限，可提前部分/全部转出。”

她举例表示，“拿5万元存3年举例，即使这3年你一直不停提前取钱，就剩一年到期的时候存单里只剩1000元了，那么这个单子最后到期给你算利息还是1000*3.45%*3。”

深圳农商银行客服也称，特色存款允许部分提前支取及全部提前支取。若提前支取，提前支取部分按发行时约定的计息规则（也即该行挂牌公告的活期存款利率）计息，剩余部分仍遵从原计息规则。

据观察，该行的特色存款5万起存3年期3.20%、1万起存3年期3.15%、5万起存2年期2.50%的产品均已售罄。其中，1万起存3年期的3.15%利率，与20万起存的3年期大额存单利率相同，难怪离7月31日发行终止期尚远，就被抢光。

▲（深圳农商银行特色存款和大额存单利率相当。图源/手机银行App）

四川天府银行也有好几种特色存款。包括：快乐存单（存一笔快乐给自己）、挚爱存单（存一辈子幸福给挚爱）、成长存单（存一生祝福给孩子）、康寿存单（存一份感恩给父母）、友爱存单（存一份关怀给朋友），均为50元起存，具体利率取决于存款金额和期限。另外还有一款智慧存款五年期产品利率为3.9%，100元起存。

「市界」在调查过程中发现，被认为不缺钱的一些大型股份行和国有大行，也加入了特色存款行列。

如：浦发银行“安享赢”1万起存3年期利率为3%，5万元起存3年期利率为3.1%，一些特定地区的1万元起存3年期能达到3.1%；兴业银行“福运金”50元起存，5年期利率3.15%；光大银行“安逸存”50元起存，各地区利率不一样，3年期在2.5%到3.1%之间。

国有行中，比较典型的有农业银行的“金穗银利多”和建设银行的“旺财存款”，两者5年利率同为2.90%，同期限普通整存整取利率均只有2.50%。若以10万元金额计算，存到农行和建行的特色存款，5年后预计到手利息14500元，普通存款为12500元。

▲（农业银行的“金穗银利多”和建设银行的“旺财存款”特色存款。图源/手机银行App）

值得一提的是，大部分特色存款在存入时有一定限制，取出时也有些麻烦，前述北京银行5年期为个人养老金账户专享，3年期为小京卡（儿童特色借记卡）客户专享。

天津农商行客户经理强调，“暂时不可以网上直接开户，需要先到我行任一网点开户，之后在手机银行上操作。”

而建行的“旺财存款”产品说明中写道，在2021年5月28日之前购买的，到期后不自动兑付，需用户手动办理支取。且产品不自动续存，如果到期不支取，则后期按活期利率算。

据「市界」了解，特色存款目前备受储户追捧。有的银行相关产品尚未到截止发售时间就已卖完，另外一些银行虽然显示在售，但留给储户的购买时间并不宽裕，客户要想拿下特色存款，需要拼手速。

北京银行的“京惠存”部分产品发售截止时间为9月30日，客服提醒额度有限，售完为止，建议提前做好资金安排。

浦发银行的“安享赢”，起存点低且利率高的面向特定城市的产品，目前均显示额度不足。

一位用户告诉「市界」，事实上，早在今年1月份，他就盯上了“安享赢”，那时就有“秒光”的局面。理财经理告诉他，需要每个工作日早上9点开始提前蹲点。“后来我运气好抢到了，买完瞬间发现售出额度已达到5亿。”

为此，浦发银行官网特意做出提示称，“如果您进入安享赢菜单，遇报错‘挤爆啦！当前使用人数较多，请您稍后再试’，原因是此频道目前访问人数较多，建议您稍后再试。给您带来的不便，敬请谅解。”

“特色存款”为何重出江湖？

实际上，特色存款并不是什么新生事物，而是早几年就有的存款产品。

一位银行业人士解释称，它是各家银行在普通定期存款的基础上，做了一些小创新。之所以叫特色，是因为各个银行都给自己的这类存款取了一个专属名，用来和其他银行的同类产品做区别，也是各银行主要宣传、突出存款特色的产品。

在独立国际策略研究员陈佳看来，“特色存款”与“大额存单”是两个东西，消费者常常为了购买方便而将两者收益放在一起进行“对标”。对银行机构而言，陈佳表示，所谓“特色”二字，除了营销方便之外，更多是给了部分金融机构打擦边球的空间，曾一度引发高息揽储、违规揽储的争议。

陈佳向「市界」讲道，“当前基准利率和市场加权平均利率都在下行，存款产品利率同比环比都在下降，两年前市场销路一般的大额存单，如今已一单难求，此时一些贴标大额存单平替的所谓特色存款便重出江湖，这是特色存款在国内市场再次崛起的宏观金融大背景。”

IPG中国首席经济学家柏文喜也认为，由于降息背景下存款利率普遍下降，银行通过提供较高利率的特色存款来吸引客户，以此达到增加存款规模的目的。

在实际推广过程中，一些银行会向前来咨询大额存单的用户推荐特色产品，并刻意模糊两者区别，“大额存单根本买不到，我们的这个特色产品也是定期，收益高还灵活，是当下锁定高利率产品的较优选择。”某城商行工作人员向「市界」表示。

另外一位城商行负责人也称，“不是谁都能轻轻松松拿出大额存单20万元的起存金额的。特色存款除了利率高外，起存金额也较低，可选档次多，从50元到5万元都有。同时，可选的存期也丰富，有3月期、6月期、1年期、2年期、3年期和5年期。”

考虑到部分用户对产品安全性存在顾虑，银行也纷纷做出贴心提示，如山东某民营银行在名为“零存宝”的特色产品说明中写道，零存宝为标准银行存款，完全按照国家监管要求执行存款保险条款，50万元以内100%赔付。

▲（图源/手机银行App）

柏文喜提示道，储户在购买特色存款时，特别是必须了解该存款是否可以提前支取，如果可以提前支取是否存在利率调整，并且要了解自动转存的规则，以免产生不必要的费用或不便利。

正如柏文喜所讲，大部分特色存款都是不能自动续存的。像前述建行“旺财存款”所出现的情况，一旦特色存款到期，用户不手动取出或转存的话，未支取部分就会自动变为活期。

而上述四川城商行，赠送给长辈、孩子或朋友的特色存款，接收方需在48小时内完成领取，若逾期未领取，则赠送的金额将保留赠送人活期存款账户中。

这都说明，特色存款在一定程度上，被银行当作钩子产品，用高利率吸引用户快速买入，后期的定期转活期、增加客户留存才是银行想要达到的目的。

银行的两难

对客户来说，高收益理财产品一单难求，无论是大额存单，还是预定利率为3.5%的保险产品，要么数量极为稀缺，要么已经停售。

而且，未来还需要面对利率不断下调的宏观环境，银行也在不断下调存款利率，这更加剧了客户的焦虑。

针对前段时间银行密集下调存款利率一事，中国人民银行货币政策司司长邹澜7月14日在国新办新闻发布会上表示，近几个月来人民币存款增加较快，市场利率继续降低，存款定期化、长期化推高银行成本，银行净息差已到1.7%附近，这种情况下银行综合考虑自身经营等情况，再次主动下调存款利率。

展望未来，业内人士的共识是，存款利率仍有进一步下调空间。招联首席研究员董希淼预计，2023年货币调控将稳健略偏宽松，市场流动性更加合理充裕，未来降准降息都有可能。

降息的同时，一般低利率的存款产品成了“鸡肋”，储户存款意愿下降，直接促使商业银行做出花式吸储之举，推出特色存款就是手段之一。

这也是为什么城商行、农商行和民营银行是特色存款的主力军。毕竟，与大型银行相比，这些银行在储户中的信誉度不够高，吸储竞争压力大，为了说服储户掏钱，只能提高存款利率。

从利率情况上看，银行推出特色存款要支付比普通存款高出不少的利息，这看似“赔本”的买卖，银行是怎么想的？

用高息诱惑吸引储户存款后，接下来银行面临的问题就是如何消化高息揽储的成本。有观点认为，热衷搞“特色存款”的银行，往往组织结构简单，线下网点少，运营成本低，在利差相同的情况下，能获得的利润空间更大，因此能够腾出部分收益用于支付存款人利息。

但就整体银行业来讲，更多可能的结果是通过营销特色存款，扩大业务规模。因此，柏文喜认为，“特色产品可以被视为银行揽储的一种临时产物，长期来看，根据市场情况和优势资源的变化，银行可能会调整或整改。”

陈佳也表示，金融机构尤其是银行业要在低利率政策环境下实现提质增效，光靠变相提高产品利率绝非长久之计与可行之策，还必须增加非利息收入板块的创新能力。

柏文喜称，中小银行应考虑如何在降低成本和扩大规模之间做到“两全”。一方面，他们可以通过提供特色与优势资源，撬动存量客户，并吸引新的客户，从而增加自己银行的凝聚力，通过与客户建立长期良好的关系，增强客户粘性，从而在客户身上发掘更多的价值；另一方面，银行发行特色存款产品，虽然暂时承担了相对高的成本压力，但长期来看，对扩大规模是有好处的，也是合算的。

对于储户而言，业内人士建议，追求高利息，提前锁定高利率情有可原，但在进行资产配置时，也需根据个人财务状况和用钱需求适度购入各类存款产品，切忌盲目跟风。与此同时，可以在存款之外，适当配置现金管理类理财产品、货币基金以及储蓄国债等产品，以平衡自身的风险和收益。

今日话题

你买过银行的特色存款吗？

欢迎在评论区留言分享。

责编 | 王婧雅 监制|王小贝